airBaltic получила обязывающее обещание от финансовых организаций предоставить 350 млн евро для поддержания ликвидности и деятельности компании в ходе процедуры Chapter 11.

Ранее прозвучало, что процентная ставка по финансированию составляет SOFR +8%, или примерно 12%. Однако из условий DIP-финансирования следует, что потенциально airBaltic придется уплатить также три комиссионных сбора, каждый в размере 5% от общей суммы финансирования в 350 млн евро. Таким образом, общая сумма сборов составит 52,5 млн евро.

Первый платеж — 5%, или 17,5 млн евро, — это плата за обязательство по финансированию, или backstop commitment fee. Она взимается за то, что финансирующие DIP организации обязуются предоставить все 350 млн евро, даже если airBaltic не привлечет финансирование в полном объеме.

Еще один сбор в размере 5% — первоначальная комиссия, или upfront DIP fee, которая подлежит уплате при вступлении в силу соглашения о DIP-финансировании.

Предусмотрено, что обе эти комиссии будут добавлены к основной сумме кредита, а не выплачены сразу. Таким образом, они увеличат основной долг по DIP на 35 млн евро, на которые до момента фактического погашения комиссий также будут начисляться проценты.

Третий платеж в размере 17,5 млн евро — комиссия за выход, или exit fee, которая выплачивается денежными средствами при погашении, выкупе, ускоренном погашении или досрочном погашении кредита при выходе из процедуры.

Кроме того, документы по DIP предусматривают возможность применения комиссии make-whole — компенсации кредиторам в случае досрочного погашения кредита. Она предназначена для компенсации определенной суммы процентов и сборов, которые кредиторы рассчитывали получить в течение первоначально предусмотренного срока кредитования. Возможность применения этой комиссии зависит от окончательного решения суда, а ее размер в настоящее время неизвестен.

Документы также предусматривают отдельное вознаграждение агенту DIP за администрирование финансирования. Его размер определен в отдельном соглашении и не раскрывается в общедоступных судебных документах.

И — все, никуда не спрыгнешь, это тебе не Латвия, а США: за любое виляние хвостом с элементами кидка фаберже вырвут с ходу по самые гланды. Посмотрим?

Такие дела.